Research article – Economy – Development

The comparative advantage of South Africa soybean production

Les avantages comparatifs de la production de soja en Afrique du Sud

University of the Free State, Department of agricultural economics, P.O. Box 339, Internal box 58, 9300 Bloemfontein, South Africa

^* Correspondence: Bahtay@ufs.ac.za

Received: 14 May 2015
Accepted: 3 December 2015

Abstract

The effect of trade policy on the South African soybean industry is analyzed by using 4 digits Standard International Trade Classification of soybean (1201) data of 1996–2011. The Revealed comparative advantage (RCA), Hirschman index, Major export category, Effective rate of protection (ERP) and Nominal rate of protection (NRP) were calculated. The RCA of the soybean industry in South Africa has shown a revealed comparative disadvantage from 1996–2011. Hirschman index indicates that the soybean industry shows lower concentration throughout 16 years. Lower concentration reduces the impact of international trade risk due to the possibility of price fluctuation of the soybean product. MEC measurement also indicates that South Africa does not rely its international trade from the soybean industry. ERP and NRP were also calculated, using an enterprise budget for soybean production. The result shows that the ERP is negative, which indicates that the weighted input tariffs on soybean inputs amount are more than the output tariffs; that is an indication producers of soybean would be better off, everything else being equal, by not being protected through tariffs. The NRP is higher than the ERP which implies that the tariff applied on the output is higher than the tariff applied on inputs. The structure of the tariff schedule may have an important bearing on efficiency. Thus, the study recommended that an extremely dispersed and ill-chosen tariff structure implies that protection remains uneven and gains from openness may still be confined.

Résumé

L’analyse de l’impact de la politique commerciale sur l’industrie du soja sud-africain a été faite à partir de données à quatre chiffres de la Classification type du commerce international de soja (1201) sur la période 1996–2011. L’étude calcule l’indice de l’avantage comparatif révélé (RCA), l’indice de Hirschman qui mesure la concentration du marché, la diversification des exportations (MEC), le taux effectif de protection (ERP) et taux nominal de protection (NRP). Le calcul du RCA de la production sud-africaine de soja pour la période 1996–2011 indique un désavantage comparatif. L’indice d’Hirschman révèle une faible concentration relative de l’industrie du soja au cours des 16 années. Cette faiblesse de la concentration limite l’impact du commerce international induit par de possibles fluctuations des prix du soja. Le MEC souligne également que les échanges internationaux de l’Afrique du Sud ne dépendent pas de l’industrie du soja; il existe une possibilité de diversification de l’économie. L’ERP et le NRP ont également été calculés à l’aide d’un budget d’entreprise productrice de soja. L’ERP calculé est négatif et indique que les droits de douane pondérés sur les quantités d’intrants importés sont supérieurs aux droits de douane s’appliquant aux quantités exportées; ce résultat est une première indication de la manière dont le secteur du soja est soumis aux politiques douanières. Le NRP est supérieur à l’ERP, signifiant que les droits de douane reposant sur les produits exportés sont plus importants que ceux des intrants. La structure de la liste tarifaire peut avoir une incidence importante sur l’efficacité. Une structure tarifaire très dispersée et mal choisie a pour conséquence une variabilité du degré de protection et un confinement des gains résultant d’une ouverture. Ainsi, l’étude recommande un nouvel examen de la structure tarifaire des intrants de l’industrie du soja.